外币理财有门道 五大细节需注意

富了的中国人越来越频繁地去海外旅游购物、出国留学……在大开眼界的同时，不少投资者手中增加了一些外币，如美元、欧元、澳元等等。如何安全、有效地打理这部分资金，以及实现保值增值就成为了不少投资者需要了解的。此外，其中投资门槛、投资类型、费率等细节也需要注意。

 

澳元收益率最高

 

银行外币理财产品是最主流的外币理财模式，澳元是预期收益率最高的品种。

 

笔者了解，目前银行所推出的外币理财产品主要集中于澳元、港币、英镑、欧元、美元等。数据显示，截至10月17日，澳元、欧元、港币、美元、英镑今年以来分别有231只、123只、228只、751只和53只，预期最高年收益率为3.98%、2.20%、2.07%、2.81%、2.87%，澳元产品优势明显。

 

值得注意的是，外币理财产品各大银行差异很大，即使存续期相同的产品也可能有较大的收益差。此外，今年外币理财产品收益率出现了一些下滑，并不及人民币理财产品，投资者需要进行衡量。

 

两类品种要分开看

 

目前商业银行发行的外币理财产品主要分为结构化和非结构化两种类型，主流是非结构化产品，但结构化产品收益率更有优势，适合专业投资者。

 

具体来看，所谓结构化理财产品，采用类似一种“期权”的运作模式，根据外币汇率或者海外基金、股票等未来的表现来确定最后收益，这更适合对海外币种和海外市场走势等有专业判断的投资者，无论市场涨跌都可能赚钱。数据显示，这类产品的最高预期收益率要高于非结构化产品，通常投资期限为3至6个月，收益率在5.5%左右，但是也存在无法达到最高收益率的风险。

 

非结构化产品主要投资国外银行间货币市场、债券市场等，但也有不少产品“回流”投资国内资产。人民币债券和货币市场的收益水平是这类产品收益率的主要影响因素，投资者在购买时需要注意。

 

五大细节需注意

 

投资外币银行理财产品，要注意费率、流动性、理财期限等细节，这也可能影响投资收益。

 

第一要看这类产品是否保本。从目前看，银行外币理财产品80%以上是保本产品，因此，稳健性投资者可以重点关注保本型产品，尤其是保本保收益产品，这样风险较低，不过这类品种收益率也略低。

 

第二，外币理财费用直接影响收益率。一般来说，外币理财产品整体费用不高，通常有0.4%或者0.45%的销售手续费。投资者最好比较一下，在同等收益率情况下，选择费率低的品种，可以多银行对比。

 

第三，门槛也是一大问题。外币理财产品预期收益率要高于外币活期或者定期存款，不过其投资门槛比较高。

 

第四，流动性问题值得关注。一般外币理财产品往往没有提前赎回权，投资者需要观察提前终止条件。

 

第五，投资者需要在投资前看准投资期限。一般来看，3至6个月期限较为适宜。此外，还需注意理财空白期的问题，这也会影响投资者最后的实际收益。

 

从资产配置的角度看，仅持有人民币资产不利于对冲风险，投资者可以布局一些外币，配合理财产品以实现保值增值。