黄金联盟
首页 > 黄金联盟 > 黄金评论 > 正文

黄金周评:两大噩耗突袭扰乱黄金美梦 下周多头将绝地反击?

时间:2017-08-06 09:03:44    来源:FX168    作者:
收藏   |   打印
黄金白银QQ群:1169126,点击加入!

过去一周,现货黄金价格震荡下滑,美元则在最紧要关头迎来“救兵”重启涨势。华府政治动荡,美国经济数据表现平平,使得市场怀疑美联储年内是否升息,这些因素联袂发威,让美元没有招架之力,美元指数一度触及15个月低点92.548。不过,周五(8月4日)公布的美国7月非农就业报告表现强劲,且白宫国家经济委员会主任科恩随后就下调企业税的讲话使得税改重回视野,美元由此逆转跌势转而上扬,现货黄金则大跌1%。

国际现货黄金8月4日当周累计收跌10.80美元,跌幅0.85%,收报1258.50美元/盎司,最高上探1273.96美元/盎司,最低下探1254.00美元/盎司。本周为黄金四周以来首次收跌。

未来一周,经济数据相当密集,包括多国将陆续发布CPI等数据。经济事件方面,美国多位地区联储主席将出席不同活动并发表讲话,新西兰联储将举行政策会议。

本周要闻一览

风云再起!白宫通讯主任上任10天即被撤职 美元闻讯急跌

本周伊始,刚上任不久的白宫通讯联络主任斯卡拉穆奇(Anthony Scaramucci)离职,显示华府政治方面继续动荡。

据纽约时报周一(7月31日)援引匿名消息人士报道,美国总统特朗普已决定解除斯卡拉穆奇白宫通讯联络办公室主任的职务,这距离其上任仅10天时间。

白宫随即证实了这一消息。“斯卡拉穆奇将离开白宫通讯主任职务,”新闻秘书桑德斯(Sarah Huckabee Sanders)在声明中说道,“斯卡拉穆奇感觉最好让凯利从零开始,让其有能力建立其自己的团队。”

据率先报导这一事件的纽约时报称,总统解职斯卡拉穆奇的决定源于新任白宫幕僚长凯利的要求。凯利于周一被任命为幕僚长。

白宫这一人事变动消息传出之后,美元跌势加剧。美元指数扩大跌幅,触及逾一年低点92.786。

主要非美货币欢呼雀跃:美元兑日元延续跌势,触及逾六周低位110.29;欧元兑美元扩大涨幅至0.7%,触及逾两年半高位1.1844。

上周特朗普政府度过了最不平静的一周之一,医保改革议案被参议院否决,特朗普的发言人和前幕僚长均离职。

“在斯卡拉穆奇将离职的消息被证实后,给特朗普政府的信誉造成了有一次打击,”Oanda资深汇市分析师Alfonso Esparza称。

数据与美联储官员“鸽”声齐袭 美元陷入低迷黄金震荡反弹

经济数据表现平平,颇受美联储青睐的核心PCE物价指数没有显示多少通胀迹象,使得美联储政策前景变得不确定。这些因素让近来本就颓废不堪的美元只能继续低位蛰伏。

美国商务部周二公布,6月个人支出较前月增加0.1%,预估为增加0.1%;6月个人所得较前月持平,结束了7个月连涨态势,预估为增加0.4%。

美联储高度关注的通胀指标--6月核心PCE物价指数较前月上升0.1%,预估为上升0.1%;6月核心PCE物价指数较上年同期上升1.5%,好于预期,与前值修正值持平,但仍与2%的目标值相距甚远;6月PCE物价指数较上年同期上升1.4%。

数据公布之前和公布之初,美元指数转而下跌,触及15个月低位92.79,随后触底反弹小幅上涨。

然而,随后出炉的ADP民间就业数据落井下石,让美元还没来得及喘几口气就又下跌。美国7月ADP民间就业岗位增加17.8万个,不及预期,令投资者在非农就业报告公布前忧心忡忡,而且还引发市场怀疑美联储会否在今年再次加息。

“服务业数据增长不及预期,暗示周五出炉的非农就业报告令人失望的可能性更大,”Western Union Business Solutions资深市场分析师Joe Manimbo说。

他表示,“这可能提高美联储升息的门槛,且令美元倾向下行。”根据CME Group的FedWatch工具,市场目前预期美联储12月加息的机率为44%左右。

ADP就业数据出炉之后,美元指数先扬后抑,反应不大。

令美元疲态雪上加霜的是,圣路易斯联储主席布拉德日内表示支持暂停加息。布拉德表示,他支持在9月会议上调整再投资政策,但不会支持年内再次加息。他表示今年上半年通胀指标恶化,如果近期FOMC会议按兵不动,或更快达到通胀目标。

不过,克利夫兰联储主席梅斯特随后重申尽管通胀疲弱,但她依然支持循序渐进地升息。她认为,每年升息三次是合适的,可以避免经济过热,和投资者为追逐收益进行“风险过高的”押注。

梅斯特表示,通胀疲弱是因一些“特殊因素”,并未形成“总体下行趋势”。将需要数月的时间才能看到美国物价攀升。劳动力市场回暖将推动通胀,推动通胀的因素还包括GDP增长以及前景预估。梅斯特预计经济增长年率略高于2%,联储会进一步升息并缩减购债规模。她预计美联储将“相对较快地”进行缩表。

美市盘中,美元指数扩大跌幅,触及15个月新低92.74,ADP就业报告公布之后一度攀升至93.07。

尽管间或出现了一些看涨尝试,但美指依然接近周一触及的周期性新低92.76区域,美元整体看跌氛围依然未变。

美国政治局势尤其是所谓的“通俄门”继续打压美元复苏,而接下来数月再次加息的预期看似正在消退,这也令美元前景进一步蒙阴。

今年迄今以来,美元指数累计下跌了近10%,此波跌势已经延续了八个月之久。

ADP数据公布之后,现货黄金白银短线下挫至日低,白银跌幅扩大至逾1%,分别触及1262.68和16.44美元/盎司低位,随后急剧反弹,分别刷新日高至1272.29和16.91美元/盎司。

三菱分析师Jonathan Butler认为,虽然就业数据薄弱可能会阻碍美联储的进入激进的加息节奏,但美联储缩减资产负债表的压力可能会使黄金下跌。“如果美联储债务收益到期不再投资,那么我们会期待这些证券的价格下来,收益上涨,这对黄金来说是不好的。”

纯属巧合?!黄金再现“闪崩”行情 又是在这一特殊时刻!

北京时间周四(8月3日)早上7:00之后,现货黄金短线急跌,最低触及1258.60美元/盎司,较日高1266.97美元/盎司回落逾8美元。

与此同时,美元指数小幅上扬,刷新日高至92.94。

目前,并不清楚黄金跳水背后的直接驱动力。不过,金融博客Zeohedge稍早撰文指出,白银市场近期已经在7月6日和8月1日先后两次在美东时间晚上19:06(北京时间早上7:06)上演“闪崩”行情。

Zerohedge指出,这个特定时间点是否是某个自动交易程序的启动时间?或者这仅仅是巧合?或者,是否有人在背后计划好了这些“晃骗”行情?所谓“晃骗”是指,以大量虚假交易来造成“闪崩”,从而搅乱市场获利。

从基本面来看,周三公布的ADP就业报告基本上呈中性立场,因7月就业人数低于预期,仅为17.8万,但6月数据上修为19.1万。

美联储官员讲话方面,美联储布拉德表达了对通胀疲弱的担忧,表示他不支持近期内再次加息,因其属于鸽派阵营因此并不属于意外冲击,而梅斯特则重申支持渐进加息,但她也表示可能需要一两个月才能看到通胀回升。

非农与白宫官员联手“救驾”美元 黄金上涨美梦突然被打断

金价周五下跌1%,此前好于预期的美国就业数据提振受困的美元,并可能为美联储今年第三次升息和缩减庞大资产负债表的计划扫除障碍。

7月美国新增就业岗位强于预期,薪资增长幅度为五个月来最大,表明就业市场收紧,可能在一定程度上让美联储官员对通胀将会逐渐回升至2%的目标更有把握。

美国劳工部公布,7月非农就业岗位增加20.9万个,增长覆盖经济的多个领域。6月非农就业岗位增幅被上修至23.1万个,前值为增长22.2万个。

7月平均时薪上升9美分,或0.3%,为五个月来最大月增幅,6月增长0.2%。7月同比涨幅为2.5%,连续第四个月增长。

“经济的多个领域就业增长强劲,使美联储仍可能在9月开始缩减资产负债表,这离12月进行下一次加息仍有很长一段时间,”Cantor Fitzgerald利率策略师Justin Lederer说。

鉴于经济接近充份就业,薪资增长仍不够强劲令人意外,但7月薪资的按月升幅,可能在一定程度上让美联储官员对通胀将会逐渐回升至2%的目标更有把握。

分析师预计,美联储将在9月下一次政策会议上宣布,开始削减所持规模达4.2万亿(兆)美元的美国公债和抵押贷款支持证券(MBS)组合。2007-2009年金融危机过后,美联储透过买入上述债券来压低利率。

不过,薪资增长迟滞,以及由此导致的低通胀暗示,美联储将再度推迟升息直至12月。美联储今年已升息两次,联邦基金利率目标区间目前处于1-1.25%。

美元兑一篮子主要货币周五势将创下年内最大单日涨幅,此前美国7月就业报告强劲,且白宫国家经济委员会主任科恩就下调美国公司税发表讲话。

科恩周五向彭博电视表示,美国35%的公司税税率应该向其他经济合作暨发展组织(OECD)国家24%的平均水平靠拢。

分析师表示,“作空美元”的交易商在就业数据和科恩讲话后被迫买回美元。在美元上月录得去年3月来最大单月跌幅后,作空美元是较普遍的押注。

“就业数据强劲,”瑞信外汇策略师Alvise Marino说。他又表示,科恩的讲话,促使交易商重新聚焦可能进行的税改。

美元在数据发布前徘徊在接近15个月低位,数据发布后反弹, 令以美元计价的黄金对美国以外投资者来说更贵。

“非农就业岗位强劲增长,以及失业率下降至16年低位,表明美联储将需要在今年晚些时候再升息,即便通胀仍低迷,”Capital Economics商品策略师Simona Gambarini称。

“在缺少重大地缘政治风险的情况下,我们认为美联储收紧政策将是今年金价的最大障碍,我们预计金价在年底前处于每盎司1150美元水准 。”

金价下周将如何演绎?

据彭博社周五(8月4日)公布的最新调查显示,非农报告出炉之前,交易员与分析师连续第七周看多下周金价走势,为3月初以来最长看涨周期。

在接受调查的15位黄金交易员及分析师中,7人看涨(47%),3人看跌(20%),5人看平(33%)。

与此同时,Kitco周五发布的每周黄金调查显示,尽管7月份强劲的美国就业报告阻碍了黄金短期的做多热情,但不足以让受访者们看空。华尔街专业人士和普通投资者一致看涨黄金的下周行情,但看涨人数均为过半。在针对专业人士的调查中,有17人参与了调查,8人或48%认为下周黄金会上涨,7人或41%认为下周黄金会下跌,2人或12%预计将盘整。市场参与者中包括黄金交易商,投行,期货交易员及技术分析师。同时,有714名普通投资者参与了投票,342人或48%认为黄金将上涨;另有272人或38%认为黄金将会下跌,而100人或14%认为黄金将盘整。

在上周五的本周调查中,华尔街71%的受访者和65%的普通投资者看涨本周黄金。美国东部时间上午11:11,纽约Comex 12月期金本周下跌1%,至1263.10美元/盎司,两个阵营都预测错误。

到2017年到目前为止,不包括本周,华尔街预测共29次,正确19次,正确率为66%。普通投资者预测28次,18次正确,正确率为64%。

Walsh Trading的商业对冲主管Sean Lusk表示,在美国就业报告之后,黄金价格将在疲软之后反弹。他说“我认为在这个价格突破之后,会看到更多的买盘进来。”他认为美元可能会保持疲软。他继续说道:“黄金可能会短暂跌至1250美元左右的低点,但随后可能还会继续受到更多的‘政治混乱局面’的支撑。因此,Lusk的底线是,“我不想在这里做空。我想我们处于一个逢低买入的环境。”

iiTrader.com的高级市场分析师Bill Baruch也对黄金表示乐观。他认为,就业数据虽然良好,但也不足以扭转以前一连串令人失望的经济报告的影响。此外,他表示,就业报告不够强大,不足以增加对更积极的美联储货币政策的预期,而且缺乏这一点最终将对黄金产生积极作用。

同时,Phoenix期货和期权有限责任公司总裁Kevin Grady预计在就业数据之后黄金将会下跌更多。Grady说:“看来这些就业数字对经济是积极的。虽然美国加息的下次预期不会在12月份之前,但它确认将在十二月。这将是黄金的强大逆风。”

他表示,印度和其他重要采购国家的实际需求疲软,近期市场受到投机者“强劲买盘”的推动。仍然,“我认为会有卖家在上涨时出手。我认为黄金在大约1275美元/盎司处遭遇顽固的阻力。”

CMC Markets的高级市场分析师Colin Cieszynski表示,由于市场未能突破12月低位和5月低点的技术趋势线,他看跌黄金。他补充说,动能指标也开始回落,突显了下跌的风险。

Heritage West Financial的负责人拉Ralph Preston也表示,由于近期涨势,黄金市场“似乎陷入停滞”。

城市指数City Index技术分析师Fawad Razaqzada对黄金的看法是中性的。他说“现在,我们正处于其长达一年的趋势之中,直到我们突破1300美元以上或低于1200美元,中间的一切都只是噪音。”

下周重要经济数据和事件

周一(8月7日)

德国6月工业产出

中国7月外汇储备

美国7月就业市场状况指数

财经事件:

OPEC和非OPEC产油国共同组成的技术委员会召开会议,讨论提高减产协议执行率问题,至8月8日

官员讲话:

2017年非FOMC票委、圣路易斯联储主席布拉德就美国经济及货币政策发表演说

周二(8月8日)

日本6月贸易帐

中国7月贸易帐

官员讲话:

2017年FOMC票委、明尼阿波利斯联储主席卡什卡利出席一场活动的问答环节

周三(8月9日)

中国7月CPI、PPI

美国国6月批发销售

美国上周EIA官方原油库存

财经事件:

EIA公布月度短期能源展望报告

官员讲话:

澳洲联储助理主席肯特(Christopher Kent)发表讲话

周四(8月10日)

英国6月工业产出、6月商品贸易帐

美国上周初请失业金人数

美国7月PPI

财经事件:

OPEC公布月度原油市场报告

官员讲话:

纽约联储主席杜德利(William Dudley)参加关于就业趋势和薪酬不均的经济简报会

周五(8月11日)

德国7月CPI

美国7月CPI

官员讲话:

澳洲联储主席洛威(Philip Lowe)出席下议院经济委员会听证会

财经事件:

IEA公布月度原油市场报告

本文标签:
盟友评论 >
外汇微信群
最新文章
跟随优秀操盘手炒外汇
回到顶部
外汇联盟微信公众号:FXunion
与外汇联盟客服对话
ZuluTrade外汇自动跟单系统